Stop Orders¶
Lotons spezialisiertes Handbuch zu Stop Orders — die einzige Buchveröffentlichung die sich ausschließlich diesem Thema widmet. Deckt alle Stop-Typen (Market Stop, Limit Stop, Trailing Stop, Guaranteed Stop) mit Vor-/Nachteilen und konkreten Anwendungsszenarien ab.
Kernthesen¶
- Stop-Typen für verschiedene Situationen: Kein universell bester Stop — jeder Typ hat seinen optimalen Kontext
- Trailing Stops als Gewinnsicherung: Dynamische Stops die mit dem Preis ziehen; Distanz-Definition nach ATR oder prozentualem Abstand
- Garantierte Stops: Für volatile Märkte oder über Nacht; Extraprämie rechtfertigt sich durch Slippage-Schutz
Inhalt¶
| Stop-Typ | Anwendung |
|---|---|
| Market Stop | Einfachste Form; Ausführung garantiert, Preis nicht |
| Limit Stop | Ausführung nur zum Limitpreis oder besser; Gap-Risiko |
| Trailing Stop | Folgt dem Preis; sichert Gewinne bei weiter laufendem Trend |
| Time Stop | Beendet Trade nach definierten Zeiträumen ohne Richtungsentscheidung |
| Guaranteed Stop | Ausführung garantiert zum Stop-Preis; Prämie nötig |
Einordnung¶
Ergänzt die Sizing-Frameworks von money_management_sizing_synthese (wo der Stop gesetzt wird beeinflusst die Positionsgröße) mit konkreter Stop-Order-Mechanik. Einzige Monographie zu diesem Thema.
Links¶
- tony_loton — Autor
- [[stop_loss]] — Kernkonzept
- risikomanagement — Topic